Прошлой осенью правительство уже пыталось помочь банкам материально. Результат известен: до реального сектора средства так и не дошли. Зато банки неплохо заработали, потратив бюджетные деньги на скупку долларов и евро. На прошлой неделе премьер-министр Владимир Путин озвучил новый план поддержки банковской системы. Правительство собирается помочь 30 крупнейшим банкам из 1108 существующих (на 1 января). Но точно помощь в виде докапитализации обещана только государственным ВТБ, Сбербанку и Внешэкономбанку. Остальным — как получится. Даже Газпромбанк не признали за «своего».
СВОИХ НЕ ОБИДЯТ
Проблемы у всех банков общие. Из-за кризиса на их балансах накопилась просрочка, и капитала у многих перестало хватать для формирования резервов на возможные потери. Чтобы банковская система могла принять на себя новые риски, ее нужно докапитализировать либо избавить от старых. Например, выкупить у банков плохие активы и перевесить их на баланс специального финансового учреждения, как это было сделано в Норвегии и до сих пор обсуждается в США. «При этом не ясно, как определить цену плохого актива, кто должен за него заплатить, что с ним делать дальше, — говорит председатель банковского подкомитета Госдумы Павел Медведев. — Поэтому правительство России выбрало более правильный путь — увеличение капитала банков». На докапитализацию в 2009 г. правительство направит 500 млрд руб. По 200 млрд руб. получат ВТБ и ВЭБ. Частным банкам останется 100 млрд руб. Проблемой докапитализации Сбербанка, который претендует на 500 млрд руб., займется его основной акционер — Банк России.
Помогать госбанкам и частникам правительство будет по-разному. Это осенью госструктуры приобретали частные банки, павшие первыми жертвами кризиса, — «КИТ Финанс», Связь-банк, «Глобэкс». Сейчас не до этого: в бюджете дефицит. Путин заявил, что помогать частным банкам путем вхождения в их капитал государство не собирается. Это удел банков с госучастием. А частникам государство поможет субординированными кредитами. И то если на каждый бюджетный рубль акционеры добавят рубль своих денег. Для того чтобы соответствовать требованиям правительства, нужно всего ничего. Во-первых, активы претендента должны быть не менее 35 млрд руб. (это около 80 банков). Во-вторых, объем привлеченных средств физлиц должен достигать минимум 10 млрд руб. (около 50 банков).
Осенью государство тоже выделяло 225 млрд руб. на субординированные кредиты банкам, но большинство из них остались невыбранными, напоминает президент Ассоциации российских банков Гарегин Тосунян. «Слишком жесткими были условия: и процентные ставки, и требования к банку — по размеру активов, отсутствию иностранного капитала и др., — объясняет он. — Под них подпадало не больше 40 банков».
Сейчас вице-премьер Игорь Шувалов составил список из 81 системообразующего банка, которые теоретически могут рассчитывать на субординированные кредиты. Потом его сократили до 30, но и им придется постараться, если они пожелают помощи. Это понятно: денег на всех не хватит. Даже если помогать первым 30 банкам, от государства потребуется 560 млрд руб. при доле плохих кредитов 7% от кредитного портфеля. Получается, субординированные кредиты дадут лишь избранным. «Ты, банк, прокредитуешь такое-то предприятие и на таких условиях, а государство предоставит тебе средства. Считаешь соглашение выгодным — подписывай, нет — вольному воля!» — объясняет Медведев. Минэкономразвития еще предстоит конкретизировать процедуру.
САМИ С УСАМИ
Послушать банкиров, так никакая особенная помощь им не требуется. Разве что на будущее. «Увеличение капитала всегда интересно, — говорит предправления и акционер Оргрэсбанка Игорь Коган. — На сегодня нет проблем, но теоретически это может быть интересно, все будет зависеть от дополнительных условий, которые государство будет выдвигать». По мнению банкира, в варианте получения помощи через ВЭБ, например, условие согласования текущих крупных сделок было «не очень привлекательным». «Не думаю, что сейчас банкам нужна какая-то помощь, но нужно смотреть вперед, — соглашается и председатель правления МДМ-банка Олег Вьюгин. — Правительство должно стараться немного опережать события. Если есть негативные прогнозы, что уровень нереальных к взысканию долгов будет расти, то оно должно быть готово предоставить дополнительный капитал банковской системе».
Использовать же государственные деньги для покупки интересных активов смогут единицы. Но примеры есть. Например, Альфа-банк, купивший крупный уральский банк «Северная казна» (и получивший от ВЭБа 10,2 млрд руб.) , рассматривает, по словам предправления Рушана Хвесюка, возможность приобретения «еще более четырех банков».
Экономист банка «Траст» Евгений Надоршин не видит ничего зазорного в том, что правительство помогает в первую очередь госбанкам. «Частные банки из-за кризиса стали очень осторожны с выдачей кредитов. Неудивительно, что власти предоставляют ресурс госбанкам, возлагая на них социально важную функцию — кредитование экономики», — говорит он. При этом госбанки, как сообщил вице-премьер Игорь Шувалов, уже обязали наращивать выдачу кредитов на 2% каждый месяц. Побочным явлением усиления госбанков будут консолидация отрасли, сокращение числа мелких банков. Тосунян прогнозирует, что через год в результате такой политики на рынке будет на 150-200 банков меньше. Надоршин добавляет, что дело даже не в субординированных кредитах. С 2010 г. минимальный размер собственного капитала банка увеличен до 90 млн руб. Для чего? Член правления ВТБ Николай Цехомский на недавнем форуме «Тройки Диалог» открыто признал, что мелкие банки мешают жить крупным. Например, привлекая вклады граждан под «нерыночные» проценты. Вполне себе аргумент.
Вопрос в том, сможет ли очередная кампания правительства реанимировать кредитование экономики. «Субординированные кредиты — правильная мера. Но, пока Центробанк кредитует банки под 18%, никакого оживления кредитования не будет», — уверен Тосунян. А снизить ставку ЦБ боится, так как у банков вновь появится соблазн скупать валюту.
Партнер ФБК Алексей Терехов считает, что одного вливания государственных денег в экономику недостаточно. В прошлый раз деньги не дошли до реального сектора: процедура была непрозрачная, и на рынке даже появились посредники, предлагавшие помочь с получением кредита ВЭБа. Но, даже получив деньги, банки не могли предложить кредиты по приемлемым ставкам из-за девальвации. То же самое может получиться и сейчас. «Кредитоваться по ставке 20% многим предприятиям невыгодно: их проекты не окупятся. Не говоря уж о том, чтобы брать ипотеку под такие проценты. А пока люди не начнут вновь покупать квартиры, экономика не начнет восстанавливаться», — уверен эксперт.
Авторы: Илья Хренников, Наталия Орлова
Источник: SmartMoney
